小我养老金元年：从顶层设想到落地施行，跑出加速度｜2022中国经济年报

小我养老金元年：从顶层设想到落地施行，跑出加速度｜2022中国经济年报

王悦/文

如斯顺畅的开户体验，离不开小我养老金顶层设想以及配套轨制的加速落地。

2022年4月，做为顶层轨制设想的《关于鞭策小我养老金开展的定见》印发。尔后，相关配套细则陆续发布。11月4日，银保监会等五部分结合印发《小我养老金施行办法》，同日，财务部、税务总局发布《关于小我养老金有关小我所得税政策的通知布告》。随即，证监会于18日发布了首批小我养老金投资基金产物和销售机构名录。

11月25日，小我养老金轨制在36个先行城市（地域）正式施行运做，那也标记着小我养老金时代正式开启。

值得重视的是，本年以来，小我养老金轨制从顶层设想到落地施行已经跑出了加速度。

“我国生齿老龄化过程中，‘未富先老’‘未备先老’特征凸起，建立多条理、多收柱养老保险系统过程中，需要标准开展第三收柱养老保险，也就是要开展好小我养老金。颠末近年来试点开展，小我养老金的轨制建立逐渐完美，金融机构、金融产物陆续准进，已经具备了快速落地前提。再加上之前国常会对契合前提的小我养老金能够享受税收递延优惠，而且逃溯至本年1月1日，为了让更多小我享受税收优惠，也需要加快小我养老金落地。”中国邮政储蓄银行战术开展部娄飞鹏承受《华夏时报》记者摘访时表达。

小我养老金来了

养老问题事关国计民生，不断备受群众存眷。

中国的养老保险轨制为“三收柱”系统，第一收柱是根本养老保险基金，即人们常说的养老金，第二收柱是企业年金和职业年金，第三收柱包罗小我储蓄性养老保险和贸易养老保险。

当前，我国正面对着生齿老龄化的冲击，根据第七次全国生齿普查数据展现，我国60 岁及以上生齿的比重到达18.70%，此中65岁及以上生齿比重到达13.50%。与2010年第六次全国生齿普查比拟，60岁及以上生齿的比重上升5.44%，65岁及以上生齿的比重上升4.63%。

展开全文

那意味着，在以第一和第二收柱为次要支持的养老保障系统将面对较大压力的情状下，亟待通过做为“第三收柱”的小我养老金来“减负”。

2022年4月21日，做为顶层设想的《关于鞭策小我养老金开展的定见》正式印发，标记着小我养老金由试点逐渐转向常规。

11月4日，人力资本社会保障部、财务部等五部分结合印发了《小我养老金施行办法》（下称《办法》），提出参与人每年缴纳小我养老金额度上限为12000元。小我养老金资金账户封锁运行，参与人到达领取根本养老金年龄，或者完全丧失劳动才能、出国（境）定居，以及契合国度规定的其他情形，能够领取小我养老金。

“《办法》对养老金参与各方的行为、小我参与流程、小我养老金账户治理、小我养老金机构与产物治理、信息披露等做出了标准，具有更强的可操做性。《办法》的出台标记着小我养老金的轨制构建趋于成熟，为养老金后续开展供给了坚实的保障。”中心财经大学证券期货研究所研究员、内蒙古银行研究开展部总司理杨海平告诉《华夏时报》记者。

另一方面，配套办法相关文件也在同步密集出台。财务部、税务总局于同日发布《关于小我养老金有关小我所得税政策的通知布告》提出，自2022年1月1日起，对小我养老金施行递延纳税优惠政策。银保监会也同步公开了《贸易银行和理财公司小我养老金营业治理暂行办法（收罗定见稿）》。

11月25日，人力资本社会保障部发布了《关于公布小我养老金先行城市（地域）的通知》，自通知印发之日起，在先行城市（地域）所在地参与职工根本养老保险或城乡居民根本养老保险的劳动者，可参与小我养老金。并公布了36个先行城市或地域名单。

跟着被多方翘首期盼的小我养老金轨制敏捷完成了根本成立并正式进进运行阶段，2022年被定格为中国小我养老金元年。

一个月开户超1700万

跟着小我养老金的正式启动，23家进选首批创办小我养老金营业名单的贸易银行纷繁于11月25日公布了小我养老金营业的正式上线。

因为参与人需在贸易银行开立小我养老金资金账户，且小我养老金账户具有末身独一性，参与人只能开立一个小我养老金账户，对应的小我养老金资金账户也只能抉择一家贸易银行开立。因而，大都银行为鼓舞小我养老金账户的开通，纷繁起头了“花式揽客”。

《华夏时报》记者摘访领会到，不只各大银行的客户司理纷繁在伴侣圈负责营销，而且多家银行均设置了开户福利吸引客户。如招商银行在开通账户后即可抽取更高288元的现金红包，并在停止储蓄后即可领取10元的现金红包，安然银行展现“小我养老金开户领25元”，工商银行推出了50元微信立减金做为“小我养老金开户好礼”。

12月25日，人社部信息中心主任宋京燕在“共创·共建·共享——小我养老金生态可继续开展峰会”上表达，11月25日，小我养老金信息治理办事平台正式上线运行，到12月25日正好满月。轨制启动当日，小我养老金开户人数达110万；到12月6日，开户人数打破1000万；而今满月，开户人数已经超越1700万。

值得重视的是，吸引投资者参与小我养老金的不只有开户福利，还有减轻税收承担的优惠政策。

小我所得税APP已于11月25日停止了版本更新，此次更新为新增“小我养老金扣除信息治理”功用。“办税”栏展现，“小我养老金扣除信息治理”与专项附加扣除填报、专项附加扣除修改与做废并列。

根据相关规定，自2022年1月1日起，对小我养老金施行递延纳税优惠政策。在缴费环节，小我向小我养老金资金账户的缴费，根据12000元/年的限额原则，在个税综合所得或运营所得中据实扣除；在投资环节，计进小我养老金资金账户的投资收益暂不征收个税；在领取环节，小我领取的小我养老金，不并进综合所得，零丁按3%的税率计算缴纳个税。若以更高税率45%计算，参与者昔时可最多节约5400元小我所得税收入。

从储蓄到投资

据领会，小我养老金账户可投资的产物包罗小我养老储蓄、小我养老金理财富品、小我养老金保险产物、小我养老金公募基金产物等。

11月18日，证监会发布了首批小我养老金投资基金产物和销售机构名录，包罗了40家基金治理人的129只养老目标基金以及37家基金销售机构。23日，银行保险行业小我养老金信息平台公布了共计7款首批小我养老金保险产物名单。

目前，小我养老金投资产物在推出过程中展示出了十足的吸引力。头部基金公司在首批养老目标基金Y份额正式上线开售首日便纷繁晒出了首笔申购单，而首批进围小我养老金保险产物名单的保险公司也均已出单。

据东吴证券测算，估量至2030年累计小我养老金缴费规模为2.28万亿元。从产物端参与主体来看，估量2025年贸易银行、公募基金和保险公司昔时度新增缴费市场份额为47%、38%和15%。

杨海平表达，根据兴旺国度体味及小我养老金轨制设想的初志，小我养老金有关政策落地，将逐渐为金融市场供给较为充沛的持久资金来源，有看成为本钱市场的压舱石。同时，将对贸易银行、银行理财子公司、公募基金、保险机构的营业构造产生重要影响。

四川天府安康财产研究院首席专家孟立联告诉《华夏时报》记者：“小我养老金轨制既是完美养老保障系统的内在要求，也是强化小我责任久远规划人生有序安放生活的客看需要。同时，参与小我养老金轨制，关于激活内需、促进投资、晋级市场的积极感化也是不克不及漠视的。”

“跟着养老金第三收柱的开展，其与本钱市场将构成彼此促进的场面，我国本钱市场财产深度不敷，欠缺长线、机构主导的投资资金，而养老金是本钱市场持久不变资金来源，鼎力开展第三收柱将承载填补我国养老金缺口和助力本钱市场开展的双重任务，同时陪伴着本钱市场建立不竭完美和监管的标准，交易市场的进一步成熟，也将反哺第三收柱建立，将构成‘取之于民、用之于业、惠之于民’的良性轮回。”农文旅财产复兴研究院常务副院长袁帅承受《华夏时报》记者摘访时表达。

但关于小我养老金的将来开展，袁帅指出，小我养老金能否兴旺开展既有赖于税收优惠的力度和构造等政策撑持，也对有关机构能否供给丰富的养老金融产物以及生命周期的账户资产治理提出了更高的要求。需要赐与端在养老金融产物和投资治理方面都需要做出更多摸索，实现金融产物的多样化和适老化，实正实现金融办事对公家实体性养老需求称心的撑持。

“小我养老金保险产物核心素质初志应该是‘惠民养老’，故而产物要具备着遵照‘持久、稳重、优化、价值’的投资理念，别的在缴费上表现乖巧性，起投门槛要相对较低，领取也应多样性。”袁帅表达。